多晶硅作為單質(zhì)晶體硅的一種形態(tài)，由于其半導(dǎo)體特性，被廣泛應(yīng)用于光伏行業(yè)和微電子行業(yè)。2019年上半年，全球多晶硅的名義產(chǎn)能為64.2萬(wàn)噸，其中國(guó)內(nèi)的多晶硅的名義產(chǎn)能為43.3萬(wàn)噸，海外產(chǎn)能為20.9萬(wàn)噸，全球多晶硅產(chǎn)業(yè)向中國(guó)轉(zhuǎn)移的趨勢(shì)越發(fā)明顯。
國(guó)外多晶硅行業(yè)領(lǐng)先企業(yè)
德國(guó)瓦克
瓦克是一家全球運(yùn)營(yíng)的化工集團(tuán)，共有員工約14,500人，年銷售額約達(dá)49.8億歐元（2018年）。當(dāng)前業(yè)務(wù)板塊包括有機(jī)硅、聚合物、多晶硅和生物科技等，并在有機(jī)硅、多晶硅及聚合物板塊中的乳膠粉和VAE共聚乳液等領(lǐng)域占據(jù)全球龍頭地位。近年來(lái)多晶硅板塊占公司整體營(yíng)收的比重在20%左右。
Wacker分板塊營(yíng)收占比
資料來(lái)源：Bloomberg
2009年，瓦克退出硅片業(yè)務(wù)，專注于多晶硅生產(chǎn)，當(dāng)時(shí)其擁有博格豪森一個(gè)生產(chǎn)基地，產(chǎn)能1.8萬(wàn)噸，2010年博格豪森基地?cái)U(kuò)產(chǎn)1.24萬(wàn)噸，2011年擴(kuò)產(chǎn)0.5萬(wàn)噸，同時(shí)，其在農(nóng)特里茨的生產(chǎn)基地2011年建成投產(chǎn)，產(chǎn)能1.5萬(wàn)噸，總產(chǎn)能增加至5.2萬(wàn)噸。2012-2015年間，受市場(chǎng)影響，瓦克多晶硅產(chǎn)能基本維持穩(wěn)定。2016年，美國(guó)查爾斯頓2萬(wàn)噸產(chǎn)能建成投產(chǎn)，加上德國(guó)兩大生產(chǎn)基地部分?jǐn)U產(chǎn)項(xiàng)目，其總產(chǎn)能增至8萬(wàn)噸。瓦克多晶硅同時(shí)供應(yīng)電子級(jí)和太陽(yáng)能級(jí)客戶，電子級(jí)客戶占比在20%左右。
此外，美國(guó)產(chǎn)能仍有一定的不穩(wěn)定性，2017年就因技術(shù)缺陷發(fā)生氫氣爆炸，影響了約0.6萬(wàn)噸多晶硅生產(chǎn)，加之我國(guó)對(duì)美多晶硅“雙反”貿(mào)易關(guān)稅較高，瓦克在國(guó)內(nèi)市占率有下滑預(yù)期。
韓國(guó)OCI
OCI成立于1959年，從化工業(yè)務(wù)起家。目前已形成基礎(chǔ)化工、石化產(chǎn)品與碳材料、能源解決方案三大業(yè)務(wù)板塊。其中多晶硅產(chǎn)品屬基礎(chǔ)化工板塊。
OCI在2006年判斷太陽(yáng)能光伏產(chǎn)業(yè)是可再生能源中最迅速發(fā)展的事業(yè)，并決定將太陽(yáng)能光伏產(chǎn)業(yè)的核心原料-多晶硅作為新一代事業(yè)集中投資、培養(yǎng)。2007年12月，完成年產(chǎn)5,000噸規(guī)模的多晶硅生產(chǎn)能力的群山工廠建設(shè)，并在2009年、2010年擴(kuò)建第2、第3工廠。2015年通過第3工廠工程改善（生產(chǎn)工程改善）增產(chǎn)1萬(wàn)噸，并于2017年收購(gòu)德山馬來(lái)西亞多晶硅公司，具備了年產(chǎn)72,000噸生產(chǎn)能力，成長(zhǎng)為世界領(lǐng)先的多晶硅生產(chǎn)企業(yè)。
OCI多晶硅產(chǎn)能變化（單位：噸）
資料來(lái)源：Bloomberg
美國(guó)Hemlock
Hemlock Semiconductor(HSC)是一家致力于為電子和太陽(yáng)能行業(yè)提供高純度多晶硅的可靠供應(yīng)商。Hemlock的工藝從天然高純度石英巖開始，它被加工成硅基化學(xué)品三氯氫硅。使用化學(xué)氣相沉積反應(yīng)器技術(shù)工藝，將三氯氫硅轉(zhuǎn)化為純度高達(dá)99.999999999%的高純度多晶硅。
多晶硅工藝流程
來(lái)源：美國(guó)Hemlock
挪威REC
REC于1996年12月在挪威成立，專注于高純硅材料領(lǐng)域，業(yè)務(wù)包括太陽(yáng)能級(jí)多晶硅、電子級(jí)多晶硅和硅烷氣體等。REC是硅烷流化床生產(chǎn)工藝的代表，其每年多晶硅產(chǎn)量中，約80%為流化床工藝生產(chǎn)，10%為西門子法生產(chǎn)，還有部分電子級(jí)多晶硅產(chǎn)品。REC兩大生產(chǎn)基地均位于美國(guó)，摩西湖（Moses Lake）基地主要生產(chǎn)太陽(yáng)能級(jí)多晶硅，比尤特（Butte，Montana）基地主要生產(chǎn)電子級(jí)多晶硅和硅烷氣。多晶硅是REC最主要業(yè)務(wù)，2012年占總營(yíng)收的80%以上，近年來(lái)受中美多晶硅貿(mào)易政策影響，摩西湖基地產(chǎn)能利用率僅在50%左右，銷量下滑導(dǎo)致營(yíng)收占比下降，其整體業(yè)績(jī)也呈下滑趨勢(shì)。
REC多晶硅分品種產(chǎn)量變化（噸）
資料來(lái)源：REC公告
國(guó)內(nèi)多晶硅行業(yè)領(lǐng)先企業(yè)
保利協(xié)鑫
保利協(xié)鑫能源控股有限公司（簡(jiǎn)稱“保利協(xié)鑫”）是全球領(lǐng)先的高效光伏材料研發(fā)和制造商，掌握并引領(lǐng)高效光伏材料技術(shù)的發(fā)展方向，是多晶硅、硅片等光伏產(chǎn)品的主要技術(shù)驅(qū)動(dòng)者和領(lǐng)先供應(yīng)商。
保利協(xié)鑫擁有多晶硅制造“雙基地”，每年為全球提供1/4左右的高純多晶硅原料和硅片，多晶硅年產(chǎn)能達(dá)12萬(wàn)噸，硅片年產(chǎn)能達(dá)40吉瓦。截至前6月，公司多晶硅的總產(chǎn)量約3.66萬(wàn)噸，較去年同期增加約3.4%。
8月7日，保利協(xié)鑫發(fā)布半年報(bào)，截至6月30日止6個(gè)月，保利協(xié)鑫營(yíng)收為100.02億元，同比下降9.3%，凈虧損為7.51億元，同比下滑233.3%。
新特能源
新特能源股份有限公司（簡(jiǎn)稱“新特能源”）是特變電工股份有限公司控股子公司，是專業(yè)從事光伏新能源產(chǎn)品研制，硅基新材、先進(jìn)陶瓷、鋯基新材、粉體新材等產(chǎn)品研發(fā)，風(fēng)、光資源的開發(fā)及運(yùn)營(yíng)以及節(jié)能環(huán)保技術(shù)應(yīng)用的高新技術(shù)企業(yè)集團(tuán)。在多晶硅產(chǎn)品制造領(lǐng)域，新特能源公司具備7萬(wàn)噸高純晶體硅研制能力，產(chǎn)能位居世界前列，整體技術(shù)達(dá)到國(guó)際先進(jìn)水平。
新特能源預(yù)測(cè)截至6月30日止中期公司擁有人應(yīng)占利潤(rùn)將較去年同期下降介乎約65%至75%，即2.16億元至3.02億元人民幣。該集團(tuán)指，有關(guān)利潤(rùn)下降主因多晶硅銷售價(jià)格大幅下跌43.03%，由去年同期每噸11.04萬(wàn)元下降至今年上半年約6.29萬(wàn)元。
永祥股份
四川永祥股份有限公司（簡(jiǎn)稱“永祥股份”）是通威集團(tuán)控股的通威股份有限公司（股票代碼：600438）旗下的一家大型民營(yíng)科技型企業(yè)。永祥股份旗下有永祥多晶硅、永祥硅材料、永祥新能源、內(nèi)蒙古通威高純晶硅、永祥樹脂、永祥新材料等分子公司，主要業(yè)務(wù)：高純晶硅、高效硅片、聚氯乙烯、離子膜燒堿、電石渣綜合利用水泥。2018年，位于樂山的四川新能源公司和位于包頭的內(nèi)蒙古通威項(xiàng)目建成后，永祥股份高純晶硅產(chǎn)能達(dá)到8萬(wàn)噸，躋身于全球第一軍團(tuán)。
新疆大全
新疆大全新能源股份有限公司（簡(jiǎn)稱“新疆大全”）是國(guó)內(nèi)領(lǐng)先的高純度多晶硅專業(yè)生產(chǎn)企業(yè)之一。公司從國(guó)外引進(jìn)世界領(lǐng)先的設(shè)備和生產(chǎn)工藝，通過消化吸收、技術(shù)創(chuàng)新實(shí)現(xiàn)全自動(dòng)、全循環(huán)的閉環(huán)式運(yùn)行制造高純多晶硅。生產(chǎn)過程物料利用率高、能耗低、綠色環(huán)保，各項(xiàng)技術(shù)指標(biāo)達(dá)到國(guó)際先進(jìn)水平。公司生產(chǎn)的高純度多晶硅是太陽(yáng)能光伏行業(yè)的主要原材料，可加工成硅錠、硅片、電池片和電池組件等產(chǎn)品。目前公司多晶硅的年產(chǎn)能為1.8萬(wàn)噸。2019年8月，隆基股份五家子公司與新疆大全簽訂76.46億元多晶硅料采購(gòu)合同。
中硅高科
洛陽(yáng)中硅高科技有限公司（簡(jiǎn)稱“中硅高科”）是世界500強(qiáng)中國(guó)五礦下屬的國(guó)有高新技術(shù)企業(yè)，成立于2003年3月，擁有唯一的多晶硅制備技術(shù)國(guó)家工程實(shí)驗(yàn)室、河南省超高純硅材料工程研究中心等研發(fā)平臺(tái)，設(shè)立了博士后科研工作站。主產(chǎn)品主要為多晶硅、電子級(jí)多晶硅、光纖四氯化硅、硅基電子特氣等。
亞洲硅業(yè)
亞洲硅業(yè)(青海)有限公司（簡(jiǎn)稱“亞洲硅業(yè)”）在經(jīng)歷了十二年的發(fā)展歷程后，已經(jīng)成為全球高純多晶硅的主要制造商之一。其產(chǎn)品包括半導(dǎo)體及超高效光伏電池用電子級(jí)多晶硅、半導(dǎo)體用硅烷/氯硅烷特種氣體、光纖用超純四氯化硅等，并累計(jì)承建和開發(fā)完成了185兆瓦光伏電站。公司每年可以生產(chǎn)20000噸電子級(jí)多晶硅材料、9000噸光纖級(jí)四氯化硅和200兆瓦高功率單玻和雙玻光伏組件，正在步入半導(dǎo)體特種材料供應(yīng)鏈。
東方希望
東方希望是由我國(guó)著名民營(yíng)企業(yè)家劉永行先生于1982年創(chuàng)立，是我國(guó)改革開放后建立的第一批民營(yíng)企業(yè)。目前已發(fā)展成為集農(nóng)業(yè)和重化工業(yè)等為一體的特大型民營(yíng)企業(yè)集團(tuán)。2013年，東方希望進(jìn)入光伏行業(yè)。2018年底，東方希望的生產(chǎn)成本則從2017年的40元/公斤調(diào)整到了25元/公斤，并于新疆積極布局。
盾安光伏
內(nèi)蒙古盾安光伏科技有限公司（簡(jiǎn)稱“盾安光伏”）于2009年11月在烏拉特后旗注冊(cè)成立，注冊(cè)資本10億元，專業(yè)從事多晶硅及下游產(chǎn)品的研發(fā)、生產(chǎn)與銷售，現(xiàn)已形成多晶硅產(chǎn)能10000噸/年。
公司高度重視產(chǎn)品研發(fā)與技術(shù)創(chuàng)新，多項(xiàng)技術(shù)處于行業(yè)領(lǐng)先水平，是國(guó)家高新技術(shù)企業(yè)，并設(shè)有自治區(qū)級(jí)工程研究中心和國(guó)家CNAS認(rèn)證的實(shí)驗(yàn)室。目前公司已申報(bào)專利69項(xiàng)，授權(quán)42項(xiàng)，其中發(fā)明專利22項(xiàng)，實(shí)用新型20項(xiàng)。
產(chǎn)業(yè)集中度不斷提高
全球多晶硅產(chǎn)業(yè)向中國(guó)轉(zhuǎn)移的趨勢(shì)明顯
2018年底，全球多晶硅的名義產(chǎn)能為59.8萬(wàn)噸，其中，國(guó)內(nèi)多晶硅企業(yè)的名義產(chǎn)能為38.8萬(wàn)噸/年，海外產(chǎn)能為21萬(wàn)噸；2019年上半年，全球多晶硅的名義產(chǎn)能為64.2萬(wàn)噸，其中國(guó)內(nèi)的多晶硅的名義產(chǎn)能為43.3萬(wàn)噸，海外產(chǎn)能為20.9萬(wàn)噸，全球多晶硅產(chǎn)業(yè)向中國(guó)轉(zhuǎn)移的趨勢(shì)越發(fā)明顯。
2018年全球多晶硅產(chǎn)能分布
資料來(lái)源：公開資料整理
國(guó)內(nèi)行業(yè)集中度不斷提高
我國(guó)多晶硅產(chǎn)業(yè)2005年以來(lái)在政策推動(dòng)下起步，一路歷經(jīng)產(chǎn)能過剩、淘汰兼并，行業(yè)集中度不斷提高。
截止到2019年6月底，國(guó)內(nèi)多晶硅企業(yè)名義產(chǎn)能超過萬(wàn)噸級(jí)別的有保利協(xié)鑫12萬(wàn)噸，新特能源7.2萬(wàn)噸，永祥股份8萬(wàn)噸，新疆大全3.5萬(wàn)噸，洛陽(yáng)中硅2萬(wàn)噸，亞洲硅業(yè)2萬(wàn)噸，東方希望3萬(wàn)噸，內(nèi)蒙盾安1萬(wàn)噸，江蘇康博1萬(wàn)噸，內(nèi)蒙東立1.2萬(wàn)噸，十家產(chǎn)能共計(jì)40.9萬(wàn)噸/年，約占國(guó)內(nèi)總產(chǎn)能的94.5%，頭部企業(yè)的市占率在穩(wěn)步提升。預(yù)期到2019年年底，國(guó)內(nèi)多晶硅產(chǎn)能將達(dá)到將達(dá)到53.8萬(wàn)噸/年，主要增量來(lái)自下半年大全新能源3.5萬(wàn)噸產(chǎn)能，東方希望5萬(wàn)噸產(chǎn)能，天宏瑞科1萬(wàn)噸產(chǎn)能，其他產(chǎn)能1萬(wàn)噸的擴(kuò)產(chǎn)。
國(guó)內(nèi)多晶硅產(chǎn)能過萬(wàn)噸的10家企業(yè)
資料來(lái)源：硅業(yè)分會(huì)
國(guó)內(nèi)多晶硅產(chǎn)業(yè)向西北集中
市況嚴(yán)苛，促使企業(yè)必須持續(xù)往降本方向發(fā)展。許多硅料企業(yè)已向新疆、內(nèi)蒙、四川等低電價(jià)地區(qū)轉(zhuǎn)移或是擴(kuò)產(chǎn)，降低電價(jià)成本。
中國(guó)光伏行業(yè)協(xié)會(huì)副理事長(zhǎng)兼秘書長(zhǎng)王勃華指出，2018年我國(guó)多晶硅50.2%的產(chǎn)量來(lái)自于西北地區(qū)，而今年上半年，這一比例已經(jīng)達(dá)到63.5%?！吧习肽?，有1.2萬(wàn)噸多晶硅產(chǎn)能處于停產(chǎn)狀態(tài)或暫無(wú)復(fù)工計(jì)劃，而其中絕大部分分布在中東部地區(qū)。日前，我國(guó)多晶硅生產(chǎn)企業(yè)集中度正在持續(xù)提升?！倍谙蛭鞅奔械倪^程中，新疆成為大量多晶硅生產(chǎn)企業(yè)青睞的建廠之地。據(jù)悉，目前新疆的多晶硅產(chǎn)能已經(jīng)達(dá)到17.6萬(wàn)噸，占到我國(guó)多晶硅總產(chǎn)能的45.3%。
小結(jié)
縱觀現(xiàn)狀，國(guó)內(nèi)新增產(chǎn)能不斷釋放，我國(guó)對(duì)于進(jìn)口多晶硅料的依賴度呈現(xiàn)下降趨勢(shì)，產(chǎn)業(yè)集中度不斷提升。同時(shí)，在“單晶硅”的沖擊下，成本與品質(zhì)成為多晶硅企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)的關(guān)鍵，多晶硅生產(chǎn)技術(shù)進(jìn)入攻堅(jiān)期。
