中國儲能網(wǎng)訊：近日，一場席卷江西宜春和青海鹽湖的合規(guī)整治風暴，讓碳酸鋰價格變成了“過山車”，全球鋰電產(chǎn)業(yè)鏈的神經(jīng)驟然繃緊。
7月17日，一紙《責令立即停止鋰資源開發(fā)利用活動通知》送達藏格鋰業(yè)，因采礦權證載礦種僅為鉀鹽，未包含鋰資源開采許可。目前，藏格鋰業(yè)在青海察爾汗鹽湖的工廠已全面停工。
與此同時，一千多公里外的江西宜春，8家鋰云母礦山企業(yè)正焦頭爛額編制礦種變更儲量核實報告。它們被宜春市自然資源局點名存在“規(guī)避審批權限、越權辦理手續(xù)”問題，必須在9月30日前完成整改。
01
風暴眼：停產(chǎn)整改背后的審批漏洞
這場風暴的核心是采礦權合規(guī)問題。在江西宜春，國家審計署揭露了行業(yè)長期存在的灰色操作：8宗涉鋰資源礦權被以“陶瓷土礦”名義辦理手續(xù)。
“陶瓷土礦地方就能批，鋰礦得自然資源部批，二者審批權限歸屬不同?！币晃粯I(yè)內(nèi)人士解釋道。過去新能源需求高漲時，這種“降級審批”被默許，如今在監(jiān)管趨嚴背景下成了整頓靶心。
而青海鹽湖的癥結在于伴生礦開采的合法性。藏格鋰業(yè)依托的察爾汗鹽湖鉀鎂礦采礦權僅登記鉀鹽開采，未包含鋰資源開采許可。類似問題可能存在于青海其他鹽湖提鋰企業(yè)，行業(yè)潛規(guī)則暴露在監(jiān)管聚光燈下。
此外，江特電機也于7月21日突然宣布子公司宜春銀鋰停產(chǎn)檢修26天，時機微妙。不過江特手握正規(guī)鋰礦證，其茜坑礦是從自然資源部直接辦理的證件，耗時數(shù)年，在風暴中處境相對安全。
02
價格“過山車”：碳酸鋰單周飆漲又回落
據(jù)CESA儲能應用分會產(chǎn)業(yè)數(shù)據(jù)庫跟蹤統(tǒng)計，國內(nèi)電池級碳酸鋰均價從2024年5月開始下行，從10萬元/噸以上下行至8萬元/噸以下，9月觸底后略有回彈。2025年一季度趨于穩(wěn)定，但4月-6月持續(xù)下跌，從7.41萬元/噸跌至6萬元/噸以下觸底，進入7月后價格快速回彈。
圖 2025年國內(nèi)碳酸鋰價格走勢
7月25日，廣州期貨交易所碳酸鋰期貨主力合約（LC2509）收盤價達80520元/噸，創(chuàng)5個月以來新高。然而，到了7月28日，主力合約價格又回落至73120元，較7月25日的高點收跌近8%，碳酸鋰價格一下子變成了“過山車”。
市場測算顯示，若江西8座礦山9月30日起停產(chǎn)，疊加兩座8月9日采礦證到期的鋰礦未能續(xù)期，下半年可能減少7.5萬噸LCE供應。這一數(shù)字幾乎能抹平年內(nèi)供應過剩量，供需格局可能瞬間反轉。
與供應收縮形成呼應的是強勁需求。據(jù)CESA儲能應用分會產(chǎn)業(yè)數(shù)據(jù)庫統(tǒng)計，2025年1—6月，中國新型儲能新增裝機21.9GW/55.2GWh，同比增長69.4%/76.6%。2025年1—6月，國內(nèi)儲能（含直流側設備）采招落地規(guī)模達46.1GW/186.7GWh，容量規(guī)模同比增長243%，環(huán)比增長50%。
另據(jù)中國動力電池產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新聯(lián)盟公布的數(shù)據(jù)顯示，2025年1—6月，中國動力電池累計銷量為485.5GWh，其中出口累計銷量為81.6GWh，國內(nèi)動力電池裝車量為299.6GWh。
有機構認為，2025年上半年鋰電池需求增長超預期，頭部電池企業(yè)產(chǎn)能利用率大幅提高，結合工信部穩(wěn)增長政策提振市場情緒，三季度有望迎來需求旺季。
03
鋰礦業(yè)變局：洗牌中的贏家與出局者
如今的青海鹽湖岸邊，藏格鋰業(yè)的復產(chǎn)申請正等待批復；江西宜春的礦山辦公室里，工程師們加班編制儲量報告。兩個關鍵時間節(jié)點高懸在行業(yè)頭頂：8月9日，兩座礦山許可證到期日；9月30日，八座礦山儲量報告提交截止日。
同時，鋰礦環(huán)保門檻也在提升。江西省《綠色礦山管理辦法》要求，到2028年底80%的中型礦山需達到綠色標準，涉及生態(tài)修復、能耗控制等嚴格指標。部分中小鋰礦企業(yè)或因難以滿足新標準，選擇主動退出或縮減產(chǎn)能。
這場停產(chǎn)整改風暴過后，短期供應擾動發(fā)酵對盤面仍會有推動作用，但中長期來看，行業(yè)終將向低成本、規(guī)模化、綠色化方向轉型。如永興材料采用自有鋰云母礦及一體化冶煉工藝，2024年碳酸鋰成本約5萬元/噸，2025年規(guī)劃進一步優(yōu)化至4萬元/噸。鹽湖股份依托察爾汗鹽湖資源，生產(chǎn)成本維持在3-4萬元/噸區(qū)間。
雖然碳酸鋰價格仍會起伏不休，但無論漲跌，一場從“價格戰(zhàn)”轉向“價值戰(zhàn)”的鋰電產(chǎn)業(yè)革命已悄然啟幕。而鋰價能否持續(xù)回彈，兩個月后自然見分曉。
