中國(guó)儲(chǔ)能網(wǎng)訊：近期，光伏產(chǎn)業(yè)形勢(shì)嚴(yán)峻。中國(guó)光伏行業(yè)協(xié)會(huì)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，在對(duì)121家上市光伏企業(yè)的梳理中，今年有39家陷入凈利潤(rùn)虧損狀態(tài)，虧損面不容小覷。整個(gè)下半年，產(chǎn)業(yè)鏈多數(shù)環(huán)節(jié)處于虧損運(yùn)行的艱難境地，2024年前三季度制造端產(chǎn)值同比大幅下降超過(guò)44.7%，產(chǎn)業(yè)發(fā)展遭遇“寒冬”。
業(yè)界人士普遍認(rèn)為，造成這一局面的主要原因是階段性供需失衡。過(guò)往在政策利好與市場(chǎng)預(yù)期的雙重驅(qū)動(dòng)下，光伏產(chǎn)業(yè)產(chǎn)能快速擴(kuò)張，然而進(jìn)入2024年，供過(guò)于求的矛盾日益突出，進(jìn)而引發(fā)產(chǎn)業(yè)鏈價(jià)格動(dòng)蕩。多晶硅、硅片、電池片以及組件等產(chǎn)品價(jià)格頻繁波動(dòng)，企業(yè)成本把控難度劇增，利潤(rùn)空間被嚴(yán)重?cái)D壓，尤其下游組件企業(yè)，深受上游原材料價(jià)格波動(dòng)的傳導(dǎo)影響，面臨巨大經(jīng)營(yíng)壓力。
行業(yè)“反內(nèi)卷” 規(guī)范市場(chǎng)秩序
光伏行業(yè)協(xié)會(huì)設(shè)定0.68元/瓦作為投標(biāo)中標(biāo)“底價(jià)”，促進(jìn)市場(chǎng)理性、有序發(fā)展。工信部新規(guī)在產(chǎn)能管控方面，收緊項(xiàng)目資本金比例；技術(shù)門檻方面，大幅提升標(biāo)準(zhǔn)；能耗指標(biāo)方面，全面加嚴(yán)。
為扭轉(zhuǎn)惡性競(jìng)爭(zhēng)局面，近月來(lái)光伏行業(yè)協(xié)會(huì)主動(dòng)作為，多次組織開展“反內(nèi)卷”座談會(huì)，探討低價(jià)競(jìng)爭(zhēng)帶來(lái)的危害。在此基礎(chǔ)上，協(xié)會(huì)設(shè)定0.68元/瓦作為投標(biāo)中標(biāo)“底價(jià)”，旨在為招投標(biāo)環(huán)節(jié)筑牢價(jià)格底線，引導(dǎo)企業(yè)回歸依靠產(chǎn)品質(zhì)量、技術(shù)創(chuàng)新和服務(wù)水平競(jìng)爭(zhēng)的正軌，促進(jìn)市場(chǎng)理性、有序發(fā)展。
同時(shí)，政策也加入了調(diào)控行業(yè)的隊(duì)列。近期，工信部發(fā)布新修訂的《光伏制造行業(yè)規(guī)范條件（2024年本）》及《光伏制造行業(yè)規(guī)范公告管理辦法（2024年本）》，此次修訂是自2013年以來(lái)的第四次調(diào)整，相較于2021年版本，各項(xiàng)要求顯著提高。
在產(chǎn)能管控方面，收緊項(xiàng)目資本金比例。以往新建和改擴(kuò)建多晶硅制造項(xiàng)目最低資本金比例為30%，其他光伏制造項(xiàng)目為20%，新版統(tǒng)一調(diào)整為“新建和改擴(kuò)建光伏制造項(xiàng)目，最低資本金比例為30%”，提高了10%，以此強(qiáng)化對(duì)產(chǎn)能擴(kuò)張的約束，促使企業(yè)在擴(kuò)產(chǎn)決策時(shí)更加謹(jǐn)慎，從資金層面把控產(chǎn)能規(guī)模，減少盲目跟風(fēng)擴(kuò)產(chǎn)行為。
技術(shù)門檻方面，大幅提升標(biāo)準(zhǔn)。在產(chǎn)品效率上，新建單晶硅P型、N型電池及組件效率均設(shè)立明確底線，其中“新建N型電池效率不低于26%”。當(dāng)下行業(yè)內(nèi)以隧穿氧化層鈍化接觸電池（TOPCon）為主的N型單晶硅電池實(shí)際平均效率僅25%，這一門檻將有效限制部分技術(shù)實(shí)力不足企業(yè)的擴(kuò)產(chǎn)沖動(dòng)，避免產(chǎn)能重復(fù)建設(shè)與惡性競(jìng)爭(zhēng)。同時(shí)，新規(guī)將工藝及材料質(zhì)保期從10年延長(zhǎng)至12年，凸顯對(duì)產(chǎn)品可靠性和壽命的重視，督促企業(yè)強(qiáng)化品質(zhì)管理，契合光伏項(xiàng)目長(zhǎng)期穩(wěn)定運(yùn)營(yíng)需求。
能耗指標(biāo)方面，全面加嚴(yán)。多晶硅環(huán)節(jié)明確新建和改擴(kuò)建項(xiàng)目還原電耗小于40kWh/kg、綜合電耗小于53kWh/kg，遠(yuǎn)高于2023年行業(yè)平均綜合電耗57度電水平；硅片與電池環(huán)節(jié)水耗標(biāo)準(zhǔn)也全面加嚴(yán)。現(xiàn)有大部分企業(yè)短期內(nèi)難以達(dá)標(biāo)，倒逼企業(yè)加快節(jié)能降耗與工藝改進(jìn)步伐。
此外，財(cái)政部、稅務(wù)總局近日下發(fā)的《關(guān)于調(diào)整出口退稅政策的公告》顯示，自2024年12月1日起，將部分成品油、光伏、電池、部分非金屬礦物制品的出口退稅率由13%下調(diào)至9%。業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，降低退稅率有望提振海外組件產(chǎn)品價(jià)格。商務(wù)部對(duì)外貿(mào)易司二級(jí)巡視員常暉表示，光伏是我們國(guó)家的優(yōu)勢(shì)產(chǎn)業(yè)，也是重要的出口產(chǎn)品。企業(yè)要發(fā)揮關(guān)鍵作用，加強(qiáng)自律，開展良性競(jìng)爭(zhēng)，共同維護(hù)好中國(guó)制造的國(guó)際形象。
企業(yè)應(yīng)對(duì) 多元策略抗風(fēng)險(xiǎn)
今年以來(lái)，包括陽(yáng)光電源、金晶科技、錦浪科技等在內(nèi)的國(guó)內(nèi)光伏代表性企業(yè)，其良好的海外業(yè)績(jī)成為企業(yè)盈利的重要因素。
與此同時(shí)，在國(guó)內(nèi)市場(chǎng)明顯出現(xiàn)供需不平衡的時(shí)候，海外市場(chǎng)成為眾多企業(yè)的發(fā)展途徑。在今年上半年盈利的企業(yè)中，利潤(rùn)率尚可的幾家企業(yè)其成績(jī)都來(lái)源于海外。
陽(yáng)光電源2024年上半年實(shí)現(xiàn)營(yíng)收、凈利潤(rùn)雙增長(zhǎng)，營(yíng)業(yè)收入310.2億元，同比增長(zhǎng)8.38%；歸屬于上市公司股東凈利潤(rùn)49.59億元，同比增長(zhǎng)13.90%，成為上半年光伏行業(yè)最賺錢的企業(yè)之一。其儲(chǔ)能系統(tǒng)營(yíng)業(yè)收入約78.16億元，毛利率高達(dá)40.1%。儲(chǔ)能項(xiàng)目加速落地，在全球多個(gè)地區(qū)簽約了大型儲(chǔ)能項(xiàng)目，如與Algihaz公司簽約了7.8GWh中東最大儲(chǔ)能項(xiàng)目等，海外儲(chǔ)能業(yè)務(wù)成為其重要的利潤(rùn)增長(zhǎng)點(diǎn)。
金晶科技2024年上半年實(shí)現(xiàn)歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)為2.75億元，同比增長(zhǎng)5.23%。海外業(yè)務(wù)表現(xiàn)突出，金晶馬來(lái)西亞子公司主要為第一太陽(yáng)能公司生產(chǎn)薄膜組件玻璃，受益于美國(guó)本土制造光伏需求持續(xù)釋放以及原材料成本改善，實(shí)現(xiàn)了營(yíng)業(yè)收入和凈利潤(rùn)的雙增長(zhǎng)。
錦浪科技2024年上半年實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入約33.55億元，同比增長(zhǎng)3.20%。第二季度海外并網(wǎng)和儲(chǔ)能逆變器的接單量持續(xù)向好，海外出貨占比提升。隨著產(chǎn)能的提升及供應(yīng)鏈的改善，產(chǎn)品出貨量增長(zhǎng)，驅(qū)動(dòng)公司業(yè)績(jī)回暖，其逆變器業(yè)務(wù)盈利提升。
整體來(lái)看，出海無(wú)疑是又一條好賽道。一方面，歐美市場(chǎng)的光伏產(chǎn)業(yè)發(fā)展多年，更愿意為品牌及高質(zhì)量產(chǎn)品買單；另一方面，出海需要鋪設(shè)銷售渠道及售后網(wǎng)絡(luò)，這對(duì)中小企業(yè)來(lái)說(shuō)是一道不低的門檻，一定程度上減少了競(jìng)爭(zhēng)。而這樣的轉(zhuǎn)型往往是企業(yè)在幾年前就作好了部署。
除了海外市場(chǎng)，選對(duì)市場(chǎng)產(chǎn)品路線更是企業(yè)制勝的法寶。在當(dāng)下光伏行業(yè)的“寒冬期”，技術(shù)路線的選擇尤為重要，其預(yù)判關(guān)乎企業(yè)興衰、行業(yè)走向。
自2023年起，行業(yè)歷經(jīng)新舊技術(shù)與產(chǎn)能的劇烈迭代，發(fā)射極背面鈍化電池（PERC）漸次退場(chǎng)，TOPCon卻強(qiáng)勢(shì)崛起，穩(wěn)坐主流寶座，與鈣鈦礦等多元路線共掀“技術(shù)大討論”熱潮。而在近期光伏行業(yè)研討會(huì)上，技術(shù)大咖篤定“未來(lái)五年TOPCon都將是行業(yè)主流”，細(xì)究背后，其在技術(shù)、應(yīng)用、生態(tài)三端各握核心技術(shù)。
標(biāo)普全球《光伏技術(shù)報(bào)告》預(yù)計(jì)，2024年，光伏行業(yè)向N型技術(shù)的轉(zhuǎn)型將進(jìn)入關(guān)鍵階段，TOPCon技術(shù)將成為行業(yè)主流，其全球市場(chǎng)份額將在2026年攀升至70%，包括晶科、晶澳、天合、通威在內(nèi)的多家全球領(lǐng)先光伏組件制造商已紛紛加大對(duì)TOPCon的投資力度，眾多企業(yè)的支持使其產(chǎn)業(yè)生態(tài)不斷完善，在設(shè)備、材料供應(yīng)、生產(chǎn)工藝等方面都更加成熟穩(wěn)定，進(jìn)一步推動(dòng)了TOPCon技術(shù)在市場(chǎng)中的廣泛應(yīng)用。
晶科能源可以說(shuō)是技術(shù)選擇的典范?；厮葜?020年，硅片領(lǐng)域率先“變天”，單晶硅片憑借其更高的轉(zhuǎn)換效率、更優(yōu)的晶體結(jié)構(gòu)，強(qiáng)勢(shì)取代多晶硅片，成為市場(chǎng)新寵。緊接著，電池片環(huán)節(jié)也緊跟變革步伐，PERC-P型單晶硅電池迅速嶄露頭角，將多晶硅電池?cái)D下主流舞臺(tái)。
眾多企業(yè)匆忙押注P型電池產(chǎn)能，卻未料到僅僅兩年后，風(fēng)向再度逆轉(zhuǎn)，N型電池?cái)y高轉(zhuǎn)換效率、低衰減等優(yōu)勢(shì)洶涌來(lái)襲，大批P型產(chǎn)能尚未來(lái)得及回本盈利，便陷入被淘汰的尷尬境地，且N型內(nèi)部BC、TOPCon和HJT等技術(shù)路線還在激烈角逐，行業(yè)龍頭也隨之更迭，曾經(jīng)的多晶硅巨頭賽維LDK無(wú)奈折戟，隆基綠能則憑借單晶硅崛起，如今晶科能源又憑TOPCon技術(shù)暫居營(yíng)收榜首。
在國(guó)內(nèi)技術(shù)不斷推進(jìn)的同時(shí)，放眼海外，世界知名的美國(guó)第一太陽(yáng)能公司采用了碲化鎘薄膜光伏技術(shù)，與主流晶硅技術(shù)形成差異競(jìng)爭(zhēng)，該公司2024年前三季度毛利率達(dá)47.92%，在特定應(yīng)用場(chǎng)景展現(xiàn)性能優(yōu)勢(shì)，降低技術(shù)單一帶來(lái)的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。
前景廣闊 兼并重組助升級(jí)
光伏產(chǎn)業(yè)在國(guó)內(nèi)能源結(jié)構(gòu)優(yōu)化進(jìn)程中依然扮演著重要角色，有著廣闊前景。業(yè)內(nèi)專家提出借助行業(yè)管理政策指導(dǎo)產(chǎn)能建設(shè)，倡導(dǎo)通過(guò)兼并重組優(yōu)化光伏產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)。
行業(yè)專家洞察破局方向。中國(guó)光伏行業(yè)協(xié)會(huì)名譽(yù)理事長(zhǎng)王勃華呼吁加大產(chǎn)業(yè)調(diào)整力度，積極鼓勵(lì)企業(yè)開展兼并重組。早在5月召開的光伏行業(yè)高質(zhì)量發(fā)展座談會(huì)上，便已提出借助行業(yè)管理政策合理指導(dǎo)產(chǎn)能建設(shè)，倡導(dǎo)通過(guò)兼并重組優(yōu)化產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)。兼并重組可有效整合行業(yè)優(yōu)勢(shì)資源，淘汰落后產(chǎn)能，增強(qiáng)企業(yè)規(guī)模效應(yīng)與抗風(fēng)險(xiǎn)能力，助力光伏產(chǎn)業(yè)在全球能源變革浪潮中鞏固領(lǐng)先地位。
晶科能源董事長(zhǎng)李仙德表示，從需求側(cè)來(lái)看，當(dāng)前發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體增速放緩，新興市場(chǎng)快速成長(zhǎng)，中美歐等規(guī)模較大的市場(chǎng)需要結(jié)合電網(wǎng)結(jié)構(gòu)改善、應(yīng)用儲(chǔ)能來(lái)提升需求?！拔磥?lái)，沒(méi)有技術(shù)優(yōu)勢(shì)、市場(chǎng)能力和資源平臺(tái)的公司，以及沒(méi)有競(jìng)爭(zhēng)力的產(chǎn)能會(huì)淘汰出局，這也是行業(yè)去產(chǎn)能的機(jī)會(huì)。公司希望通過(guò)技術(shù)提升、成本下降、儲(chǔ)能運(yùn)用等手段進(jìn)一步鞏固綜合競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。”
天合光能董事長(zhǎng)高紀(jì)凡表示，當(dāng)前要有持續(xù)發(fā)力、久久為功的恒心。本輪周期覆蓋之廣、調(diào)整之大、影響之深都是前所未有的。他還表示，影響光伏大規(guī)模發(fā)展的瓶頸是電網(wǎng)接入受限和消納困難，需要加快制定完善新能源消納和調(diào)控政策，出臺(tái)多元市場(chǎng)主體投資配電網(wǎng)微電網(wǎng)政策，特別是鼓勵(lì)民營(yíng)企業(yè)投資配電網(wǎng)微電網(wǎng)的具體措施。同時(shí)，建議加大政策引導(dǎo)和支持，鼓勵(lì)光伏與各類生產(chǎn)、生活場(chǎng)景結(jié)合，繼續(xù)加大支持商用和戶用光伏屋頂建設(shè)，鼓勵(lì)綠電與算力中心、綠氫等新型負(fù)荷相結(jié)合的源網(wǎng)荷儲(chǔ)系統(tǒng)建設(shè)，進(jìn)一步釋放光伏等新能源發(fā)展?jié)摿Α?
即便光伏企業(yè)一再表示利潤(rùn)下滑，從市場(chǎng)趨勢(shì)來(lái)看依然存在穩(wěn)定的市場(chǎng)需求。國(guó)家能源局發(fā)布的1-10月份全國(guó)電力工業(yè)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)也展現(xiàn)出光伏產(chǎn)業(yè)的潛力與韌性。1-10月期間，我國(guó)光伏新增裝機(jī)容量躍升至181.3GW，其中10月單月太陽(yáng)能發(fā)電裝機(jī)新增容量高達(dá)20.42GW。2024年前三季度，全國(guó)可再生能源發(fā)電新增裝機(jī)2.1億千瓦，同比增長(zhǎng)21%，在電力新增裝機(jī)中占比達(dá)86%，光伏新增并網(wǎng)容量達(dá)1.61億千瓦，同比增幅為24.8%，分布式光伏新增裝機(jī)量達(dá)8522萬(wàn)千瓦，成為分布式新增裝機(jī)主力。這表明盡管當(dāng)前面臨困境，但光伏產(chǎn)業(yè)在國(guó)內(nèi)能源結(jié)構(gòu)優(yōu)化進(jìn)程中依然扮演著重要角色，有著廣闊前景。
