中國(guó)儲(chǔ)能網(wǎng)訊：當(dāng)前，由鋰電池上游原材料漲價(jià)所引發(fā)的連鎖反應(yīng)，已傳導(dǎo)至產(chǎn)業(yè)鏈其他環(huán)節(jié)。
3月4日，上海鋼聯(lián)(300226)數(shù)據(jù)顯示，部分鋰電材料報(bào)價(jià)繼續(xù)上漲。其中，電池級(jí)碳酸鋰漲5500元/噸，均價(jià)報(bào)50萬(wàn)元/噸；氫氧化鋰漲6000-7000元/噸；電解鈷漲3200元/噸；鎳豆?jié)q6100元/噸。
隨著碳酸鋰均價(jià)站上50萬(wàn)元/噸，又將對(duì)新能源產(chǎn)業(yè)鏈各環(huán)節(jié)帶來(lái)怎樣的影響？
《科創(chuàng)板日?qǐng)?bào)》記者通過(guò)采訪十余位從業(yè)者、行業(yè)專家，試圖從上、中、下游視角切入，為這場(chǎng)貫穿產(chǎn)業(yè)鏈的“漲價(jià)潮”撥開(kāi)一絲迷霧。
▍上游：鋰電四大主材價(jià)格“居高不下”
隨著鋰電四大主材（正極、負(fù)極、隔膜、電解液）價(jià)格持續(xù)攀升，“成本”也成為眾多從業(yè)者口中的高頻詞匯。
真鋰研究創(chuàng)始人、總裁墨柯向《科創(chuàng)板日?qǐng)?bào)》記者表示，“鋰價(jià)還會(huì)漲多少我不知道，但正極材料企業(yè)已經(jīng)到了難以承受的程度。”
“整個(gè)電池主材、甚至部分輔材都在漲價(jià)，這使得電池整體成本至少提升超50%。鋰電儲(chǔ)能的發(fā)展也將變得艱難?！泵鎸?duì)“居高不下”的鋰電上游原材料，有正極材料企業(yè)管理層人士略顯激動(dòng)地說(shuō)道。
興業(yè)證券研究顯示，主材環(huán)節(jié)來(lái)看，電解液、正極環(huán)節(jié)價(jià)格上漲最為顯著。2021年初至2022年2月27日，磷酸鐵鋰漲幅332%，電解液價(jià)格在六氟磷酸鋰推動(dòng)下上漲189%；三元正極材料在金屬價(jià)格推動(dòng)下，年內(nèi)普遍上漲超100%。
上游原材料價(jià)格暴漲的同時(shí)，電解液環(huán)節(jié)也面臨不小壓力。有電解液企業(yè)高管告訴《科創(chuàng)板日?qǐng)?bào)》記者，“電解液的主要成本在于六氟磷酸鋰。過(guò)去一年里，六氟磷酸鋰維持在高位，且利潤(rùn)非常高。未來(lái)，如果六氟磷酸鋰?yán)^續(xù)維持高利潤(rùn)，電解液的生產(chǎn)成本將會(huì)非常高?！?
上海鋼聯(lián)新能源事業(yè)部鋰分析師曲音飛向《科創(chuàng)板日?qǐng)?bào)》記者分析表示，“四大主材在努力將價(jià)格傳導(dǎo)至電池企業(yè)來(lái)平衡生產(chǎn)成本，而電池企業(yè)受成本壓力只能向車企傳導(dǎo)價(jià)格?！?
▍中游：電池廠商減產(chǎn)、棄買傳聞?wù)嫦鄮缀?/strong>
隨著原材料價(jià)格上漲，近日，有市場(chǎng)傳聞稱，寧德時(shí)代(300750)及部分磷酸鐵鋰廠商下調(diào)3月排產(chǎn)計(jì)劃。有媒體向?qū)幍聲r(shí)代方面確認(rèn)稱，此消息不屬實(shí)。
對(duì)此，上海鋼聯(lián)新能源事業(yè)部鋰分析師曲音飛向《科創(chuàng)板日?qǐng)?bào)》記者表示，“據(jù)悉電池生產(chǎn)計(jì)劃均為一年前敲定，減產(chǎn)的操作性比較弱，且不利于搶占市場(chǎng)份額。當(dāng)然，材料采購(gòu)問(wèn)題、價(jià)格傳導(dǎo)問(wèn)題都將使電池企業(yè)被迫減產(chǎn)?！?
“電池約占40%-60%的整車成本。隨著鋰電四大主材價(jià)格的上漲，電池供應(yīng)商的采購(gòu)成本壓力將增加，利潤(rùn)將下降，甚至有可能出現(xiàn)虧損的情況?！北狈焦I(yè)大學(xué)汽車產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新研究中心研究員張翔向《科創(chuàng)板日?qǐng)?bào)》記者分析表示。
天風(fēng)證券研究顯示，如結(jié)合議價(jià)能力、采購(gòu)量等對(duì)實(shí)際采購(gòu)成本的影響，再疊加性能技術(shù)進(jìn)步與成本漲價(jià)的對(duì)沖，綜合來(lái)看，原材料價(jià)格上漲傳導(dǎo)至動(dòng)力電池端的成本漲幅約為20%-25%。
隨著電池級(jí)碳酸鋰均價(jià)站上50萬(wàn)元/噸的高位，生意社分析師表示，“碳酸鋰價(jià)格的不斷走高，導(dǎo)致下游企業(yè)成本激增壓力加大，對(duì)高位鋰價(jià)接受度降低，短期上下游博弈升溫?！?
需要注意的是，當(dāng)前在產(chǎn)業(yè)鏈中，過(guò)高的價(jià)格似乎已引發(fā)部分抵制情緒的涌現(xiàn)。
真鋰研究創(chuàng)始人、總裁墨柯向《科創(chuàng)板日?qǐng)?bào)》記者透露，“中下游應(yīng)用方面，以龍頭企業(yè)為代表的部分電池與材料廠商已在號(hào)召大家集體抵制，超過(guò)50萬(wàn)元/噸的碳酸鋰就不買。同時(shí)，發(fā)出了3月份排產(chǎn)下調(diào)的信號(hào)。”
鑫欏資訊分析認(rèn)為，近50萬(wàn)元/噸的碳酸鋰價(jià)格，擠壓了三四梯隊(duì)電池廠拿貨的信心，從成本核算的角度，已達(dá)到企業(yè)的極限值，部分鐵鋰廠商已經(jīng)開(kāi)始減少拿貨、減少排產(chǎn)量。
有電解液企業(yè)高管告訴《科創(chuàng)板日?qǐng)?bào)》記者：“動(dòng)力、儲(chǔ)能的訂單較多，又是長(zhǎng)訂單，棄買碳酸鋰的情況相對(duì)較少。但這主要看電池廠商將價(jià)格傳導(dǎo)至下游的能力如何，如若價(jià)格傳導(dǎo)不下去，或許多數(shù)廠商只能通過(guò)減產(chǎn)來(lái)渡過(guò)難關(guān)。”
▍下游：A00級(jí)電動(dòng)車?yán)Ь秤葹橥怀?/strong>
“現(xiàn)在新能源汽車日子不好過(guò)啊，尤其是A00級(jí)電動(dòng)車。我都后悔去年沒(méi)買一臺(tái)，補(bǔ)貼一直退，成本卻在漲，小車太賠錢?！庇袣W拉銷售人員向《科創(chuàng)板日?qǐng)?bào)》記者感慨道。
就在2月24日，歐拉品牌CEO董玉東宣布“黑、白貓停止接單”，并表示，“雖然歐拉品牌背后有產(chǎn)業(yè)鏈的優(yōu)勢(shì)，但仍然給公司帶來(lái)了巨額虧損！以黑貓為例，2022年原材料價(jià)格大幅上漲后，黑貓單臺(tái)虧損超萬(wàn)元。停止接單實(shí)屬無(wú)奈之舉，在缺芯少電的大環(huán)境下，如繼續(xù)接單，新訂單的交付要等到2022年下半年?！?
據(jù)悉，黑、白貓的三電系統(tǒng)生產(chǎn)成本，占整車成本約55%-60%?！犊苿?chuàng)板日?qǐng)?bào)》記者注意到，歐拉在宣布黑、白貓停止接單后，緊接著上調(diào)了好貓GT車型售價(jià)1.2萬(wàn)元，調(diào)整后售價(jià)為14.7萬(wàn)元起。
對(duì)此，上海鋼聯(lián)新能源事業(yè)部鋰分析師曲音飛告訴《科創(chuàng)板日?qǐng)?bào)》記者，“上游原材料漲價(jià)所帶來(lái)的影響逐步遞進(jìn)，各個(gè)環(huán)節(jié)產(chǎn)品受到成本壓縮無(wú)奈向下傳導(dǎo)。在傳導(dǎo)過(guò)程中，還會(huì)經(jīng)歷雙方博弈。這也意味著，各個(gè)環(huán)節(jié)都有可能因無(wú)法承受傳導(dǎo)而來(lái)的漲價(jià)影響，造成自身產(chǎn)品的減產(chǎn)或停產(chǎn)?！?
而歐拉的遭遇，或許只是當(dāng)前A00級(jí)電動(dòng)車市場(chǎng)所面臨的發(fā)展困境的一個(gè)縮影。據(jù)統(tǒng)計(jì)，目前A00級(jí)車市場(chǎng)主要有三種價(jià)格區(qū)間的車型，分別為：4萬(wàn)元以下、4至6萬(wàn)元，以及6萬(wàn)元以上的產(chǎn)品。對(duì)于A00級(jí)車市場(chǎng)中的低價(jià)車型來(lái)說(shuō)，成本上漲所帶來(lái)的壓力或?qū)⒏鼮槌林亍?
在全國(guó)乘用車市場(chǎng)信息聯(lián)席會(huì)秘書(shū)長(zhǎng)崔東樹(shù)看來(lái)，“電池原材料價(jià)格上漲給小型車帶來(lái)的壓力較大，以小型車為主的新能源車企會(huì)在產(chǎn)品上進(jìn)行升級(jí)，同時(shí)應(yīng)該考慮如何降低成本，協(xié)調(diào)資源等?！?
▍破局：車企該如何應(yīng)對(duì)成本上漲壓力
真鋰研究創(chuàng)始人、總裁墨柯向《科創(chuàng)板日?qǐng)?bào)》記者分析表示，“去年由資源端發(fā)起的漲價(jià)潮迅速傳導(dǎo)到電池，電池端用了差不多一年的時(shí)間，現(xiàn)在傳導(dǎo)至整車廠等下游應(yīng)用方?！?
當(dāng)前，隨著補(bǔ)貼退坡、原材料價(jià)格上漲等，不少新能源車企已紛紛上漲終端售價(jià)，如：長(zhǎng)城汽車(601633)、特斯拉、比亞迪(002594)、上汽集團(tuán)(600104)、小鵬汽車等。
有業(yè)內(nèi)人士不由感嘆：“20萬(wàn)元以下的電動(dòng)車，如果不漲價(jià)，是賣一輛虧一輛?！?
上海鋼聯(lián)新能源事業(yè)部鋰分析師曲音飛向《科創(chuàng)板日?qǐng)?bào)》記者分析表示，“在產(chǎn)業(yè)鏈運(yùn)行中，仍舊有長(zhǎng)單存在，長(zhǎng)單的價(jià)格較現(xiàn)貨市場(chǎng)價(jià)格還是低的，所以是存在賣一輛虧一輛的現(xiàn)象，但并非所有都是這種情況?！?
與此同時(shí)，全國(guó)乘用車市場(chǎng)信息聯(lián)席會(huì)秘書(shū)長(zhǎng)崔東樹(shù)表示，“隨著新能源車補(bǔ)貼退坡和鋰礦等基礎(chǔ)資源價(jià)格劇烈上漲，新能源車企面臨一定的成本壓力。但新能源車的市場(chǎng)價(jià)格預(yù)計(jì)不會(huì)大幅度上漲，車企應(yīng)該有能力化解壓力，繼續(xù)保持2022年新能源車較快增長(zhǎng)。從市場(chǎng)反饋看，用戶對(duì)于新能源退坡后的價(jià)格變化也有一定程度的預(yù)期。”
對(duì)于車企因成本上漲所帶來(lái)的壓力，崔東樹(shù)建議：提升產(chǎn)品技術(shù)指標(biāo)獲得更多補(bǔ)貼、提升單車規(guī)模銷量降成本、改善電池供應(yīng)商結(jié)構(gòu)、創(chuàng)新電池技術(shù)、產(chǎn)業(yè)鏈自身利潤(rùn)化解，以及加大廢舊電池的規(guī)范回收利用。
“總體來(lái)說(shuō)，新能源汽車產(chǎn)業(yè)利潤(rùn)單一集中在上游或終端，對(duì)整個(gè)行業(yè)的發(fā)展都是不利的。只有整個(gè)產(chǎn)業(yè)鏈最終共同獲益、一起進(jìn)步，行業(yè)才能更好向前發(fā)展?！庇卸辔粯I(yè)內(nèi)人士均向《科創(chuàng)板日?qǐng)?bào)》記者如是說(shuō)。
