投資過珠海炬力、紅孩子、開心網(wǎng)等公司的北極光創(chuàng)投(下稱“北極光”)曾經(jīng)關注的領域更多集中在IT行業(yè)，其創(chuàng)始人鄧鋒在當天使投資人之前是IT業(yè)界的名人，被稱為硅谷最成功的5位華人企業(yè)家之一。
鄧鋒2004年后離開硅谷，回到了中國，并創(chuàng)立了北極光，專注于在中國的風險投資事業(yè)。IT行業(yè)從最初的狂熱逐漸消退，北極光投資也更為多元化。除了城市化和消費娛樂等投資主題之外，清潔能源是北極光關注的焦點。
目前，北極光在清潔能源領域投資了六家公司，而其中有三家來自儲能行業(yè)。“儲能行業(yè)已經(jīng)是清潔能源投資的一大熱點。”鄧鋒表示，他非?？春脙δ苄袠I(yè)的前景。
“但是，儲能行業(yè)的技術層出不窮，應用也各不相同。”鄧鋒對《能源》雜志記者說。在儲能行業(yè)初期，各種技術百家爭鳴，投資者并不容易進行判斷。
最大的機會
“對于儲能行業(yè)來說，雖然有相關的需求，但其實市場還不存在。” 普能科技有限公司(下稱“普能”)董事長俞振華說。這家公司是如今儲能領域里最受關注的國內(nèi)公司，至今已完成三輪融資，其中最近的一輪是在今年3月完成的總額達2200萬美元的優(yōu)先股融資，而這輪融資的主導方就是北極光。
“我們在一年多之前就開始關注普能了，但直到它第三輪融資才投。” 鄧鋒表示。
當時，普能完成了對加拿大VRB公司的收購，正處于磨合期。這家加拿大公司曾是釩電池領域的王者，普能當時希望把自主研發(fā)的低成本配件和原材料賣給VRB等公司。但沒想到后來金融危機爆發(fā)，資金鏈斷裂的VRB公司被來自中國的后輩小生普能以低價收購。
鄧鋒擔心普能在收購VRB公司后能否很好地整合團隊，但事實證明，這種擔心是多余的。新的普能不但沒有經(jīng)歷動蕩，而且很好地結合了加拿大技術和中國成本優(yōu)勢，從而使產(chǎn)品的成本下降了50%。
但普能目前還沒有建立起清晰的盈利模式。“現(xiàn)在公司還處在項目階段，承接的是一些示范項目。”俞振華說。這包括普能參與合作的由國家電網(wǎng)公司在張北建設的國內(nèi)首個儲能綜合示范項目。
俞振華認為，儲能行業(yè)的真正興起，還需要產(chǎn)業(yè)政策的支持。“說白了，就是需要有人埋單。對于新技術的補貼可以使生產(chǎn)成本更低，從而更利于產(chǎn)業(yè)化的開展。”而普能目前的示范項目其實是在為技術實現(xiàn)產(chǎn)業(yè)化跨越做準備。
“過去全球有數(shù)百個兆瓦級儲能項目，但沒有一個在中國，中國在儲能領域也沒有形成真正的產(chǎn)業(yè)鏈。” 俞振華說。
鄧鋒用“革命性”來形容普能的技術。“在儲能行業(yè)中，存在一些革命性的技術，而普能是非常具有代表性的。”鄧鋒表示。在鄧鋒看來，對普能的投資毫無疑問著眼于長遠戰(zhàn)略。
對于普通商品來說，儲存和物流環(huán)節(jié)可以極高地提升整個生產(chǎn)銷售體系的經(jīng)濟性，而電力系統(tǒng)因為缺少這一環(huán)節(jié)運行得并不經(jīng)濟。如果能在這一環(huán)節(jié)上取得突破，對電力事業(yè)的發(fā)展來說，無疑具有革命性的意義，投資者也可以獲得巨大的收益。而普能的釩電池技術可能會支持這一革命性的突破。
配套的技術
對于普能釩電池技術的投資，看中的是電力系統(tǒng)優(yōu)化中存在的潛能，而這是儲能市場興起后最大的機會。實際上，還存在其它一些配套儲能技術，它們或者可以為前述主儲能技術進行配套，或者可以用在電力系統(tǒng)儲能之外的一些地方。超級電容技術就屬于這種類型。
超級電容的容量比通常的電容器大得多，但相對體積相當?shù)碾姵貋碚f，儲電量還是太小。這個缺點使得超級電容無法成為能與釩電池等相提并論的發(fā)電站主儲能技術。
但是，超級電容充電迅速，充放電循環(huán)壽命長，瞬間釋放的功率可以比普通電池高十倍，而這些優(yōu)勢使得它得以成為改善風電場儲能質量的絕佳選擇。當風電場瞬時發(fā)電功率非常大的時候，超級電容可以吸收尖峰功率，從而保護主儲能元件，而在瞬時功率需求巨大的時候，它又可以提供尖峰功率。
北京集星聯(lián)合電子科技有限公司(下稱“集星”)是這一領域的領先者。在能源儲存等領域，這家公司緊隨美國Maxwell、韓國Nesscap，走在行業(yè)的前沿。集星與普能擁有一些共同的投資者，而北極光是其中最重要的一家。
在2008年和2009年，集星共獲得兩輪總額達8000萬元的投資，而北極光是最大的投資者之一，擁有接近30%的股份。如果風電場等儲能領域主要市場得到開發(fā)，普能的釩電池可以與集星的超級電容成為絕佳配合。
而超級電容的用途還不僅于此，其另外一個應用的地方就是風機本身。其中，最成熟的應用是變槳距系統(tǒng)和變流器。對于大型風電機組來說，控制系統(tǒng)是中樞，相當于人的“大腦”，變流器和變槳距系統(tǒng)相當于人的“腳”和“手”。“大腦”根據(jù)外界風力的大小發(fā)出相關指令，從而使指揮系統(tǒng)中的“腳”(變流器)和“手”(變槳距系統(tǒng))配合來執(zhí)行指令發(fā)出的命令，使風能發(fā)電相對穩(wěn)定。
變槳距系統(tǒng)的運行需要依賴儲能電源。平時，由風機產(chǎn)生的電能輸入充電機，并為儲能電源充電，而需要為風力發(fā)電機組變槳時，控制系統(tǒng)發(fā)出指令，儲能系統(tǒng)放電驅動變槳系統(tǒng)工作。依照傳統(tǒng)的做法，這種儲能電源一般采用鉛酸電池，但因為其維護成本過高，包括華銳、金風、聯(lián)合動力等在內(nèi)的主流風電廠商已經(jīng)越來越多地采用超級電容作為儲能電源。
而在軌道交通中，超級電容更是可以利用電制動過程中的能量回饋實現(xiàn)節(jié)能。西門子開發(fā)的系統(tǒng)在馬德里地鐵得到了應用，結果顯示節(jié)能效率高達30%。另外，超級電容在汽車、軍工等領域都可以得到廣泛的應用。
“超級電容只是輔助性儲能元件，相對來說不被關注，但是應用范圍很廣。”集星董事長陳勝軍表示。目前，集星的年銷售收入是2000多萬元，而他的計劃是在三年后，公司實現(xiàn)全面自動化生產(chǎn)，收入提升10倍。
陳勝軍看好的是以電為能源消耗核心的時代所蘊藏的巨大機會。投資和技術的互動曾經(jīng)成就了互聯(lián)網(wǎng)的世界，而投資又怎樣促進這個新的能源供應時代呢？“我們關注清潔技術行業(yè)的所有技術，而以電池為核心應用模式下的儲能技術會有非常大的市場空間。”北極光合伙人李立新表示。
以釩電池為代表的規(guī)模儲能技術是構造新的能源供應時代的基礎，而超級電容等則可以更好地幫助節(jié)能和改善電能質量。而除此之外，鄧鋒表示，北極光還在考察新的儲能項目。儲能已經(jīng)成為風投在清潔能源領域投資的新寵，而這也許不但不會是曇花一現(xiàn)，而且可能將會是貫穿一個時代的投資主題。
