中國儲能網(wǎng)訊：戶用儲能市場“變天”了。
經(jīng)歷了2022年的市場瘋狂后，戶用儲能的市場開始趨穩(wěn)。據(jù)高工產(chǎn)研儲能研究所（GGII）數(shù)據(jù)顯示，2023上半年，戶用儲能電池出貨量約為6GWh，全年預(yù)期下調(diào)明顯。
今年上半年，作為全球最大戶儲市場的歐洲市場驟然“降溫”，導(dǎo)致大量庫存積壓，戶儲電池及系統(tǒng)集成企業(yè)業(yè)績收到影響。同時(shí)，新入局者激增，戶儲賽道競爭日益激烈。
因此，為了尋求新的增長點(diǎn)，市場方面，戶儲企業(yè)開啟了全球“巡展”步伐，并不斷開拓北美、日本、澳洲等歐洲以外的高端市場，以及南非、東南亞、南美等下沉市場。技術(shù)方面，鈉電池和固態(tài)電池成為了戶用儲能企業(yè)的“新寵”。業(yè)務(wù)方面，戶儲企業(yè)紛紛開辟工商業(yè)儲能、大型儲能產(chǎn)品。
全球市場風(fēng)云變幻：歐洲降溫，南非火熱，美國或?qū)⒌琼?/strong>
相關(guān)數(shù)據(jù)顯示，2022年全球家庭儲能新增裝機(jī)量達(dá)到15.6GWh，同比增長136.4%。2022年全球戶用儲能新增裝機(jī)中，德國、美國、日本、意大利和澳大利亞位列排在前5，5國戶用儲能新增裝機(jī)超過10GWh，占比全球市場超過70%。
歐洲市場2022年戶儲新增裝機(jī)約5.7GWh，同比增長147.6%，在全球市場占比高達(dá)36.4%。其中，德國、意大利、英國、奧地利，分別以1.54GWh、1.1GWh、0.29GWh、0.22GWh位列歐洲前四大市場。此外，波蘭、西班牙、瑞典則是頗具潛力的新興市場，波蘭和瑞典有望在2026年前成為歐洲市場前四。
2022年美國儲能新增裝機(jī)量達(dá)到12.12GWh，其中戶用儲能新增裝機(jī)1.51GWh，占比12.43%。2023年一季度，美國戶用儲能市場裝機(jī)規(guī)模達(dá)到155.4MW/388.2MWh，同比去年增長7%/36%，但也是連續(xù)六個(gè)季度以來的首次下降。
從2022年戶用儲能新增裝機(jī)來看，美國已經(jīng)與德國相近，隨著歐洲能源危機(jī)的解除，戶儲需求放緩，長期來看美國或許有望取代德國成為全球第一大戶用儲能市場，是值得開拓的市場。
日本戶用儲能滲透率較高，僅次于德國。2021年日本表后儲能裝機(jī)量為931MWh，2021年光伏中配備儲能比例為20.7%，戶用儲能占表后儲能約90%。陽光電源、晶科能源、阿特斯、華為等均針對日本市場開發(fā)了相應(yīng)產(chǎn)品。
據(jù)澳大利亞SunWiz公司報(bào)告顯示，澳大利亞在2022年部署了589MWh住宅電池儲能系統(tǒng)，同比增長55%。
值得注意的是，南非、東南亞等新興市場由于急需新能源與儲能助力解決缺電問題，儲能市場需求十分火熱。
H1業(yè)績幾家歡喜幾家愁
從上市企業(yè)H1營收來看，幾乎所有企業(yè)2023上半年業(yè)績營收和利潤幾乎都是正增長，戶儲賽道看起來似乎還“歲月靜好”。而將H1業(yè)績拆分至Q1、Q2，便能感受到其中的風(fēng)雨欲來。
單看Q1，派能科技、德業(yè)股份、固德威、科士達(dá)、禾邁股份的營收同比增長均超過100%。但因2022年供應(yīng)鏈緊縮與安裝工人緊缺的問題，導(dǎo)致許多未完成訂單將傳導(dǎo)至2023年；且企業(yè)Q1的營業(yè)收入結(jié)轉(zhuǎn)存在著一定的滯后性，2023年Q1的業(yè)績很大程度上受到了2022年Q4市場情況的影響。
因此，Q2季度上述企業(yè)同比增速快速回落，最高的德業(yè)股份同比增速回落至83.3%。除了增速減緩以外，派能科技、正泰電器Q2營收及利潤同環(huán)比均下滑，錦浪科技、禾邁股份Q2營收環(huán)比下滑，市場的遇冷的結(jié)果在二季報(bào)中得到了體現(xiàn)。
戶用儲能賽道玩家多為其它領(lǐng)域入局，其中以逆變器企業(yè)與電池企業(yè)居多。其中，儲能業(yè)務(wù)占比最大的是派能科技。派能科技是2022年全球戶用儲能系統(tǒng)市場冠軍，H1出貨1.39GWh，同增15%，受歐洲經(jīng)銷商去庫存影響，Q2營收環(huán)比下滑31.09%，這也反映了年初以來歐洲戶儲市場的降溫。
美國儲能企業(yè)Enphase Q1戶用儲能電池出貨量從2022年第四季度的122.1MWh降至102.4MWh，預(yù)計(jì)第二季度儲能電池出貨量為80-100MWh，儲能業(yè)務(wù)連續(xù)三個(gè)季度下降。
不過，跟電池企業(yè)的愁云慘淡形成對比的是，儲能逆變器企業(yè)出貨大幅增長。固德威H1營收同比增長162.61%，利潤同比增長達(dá)1256.2%，為戶儲上市企業(yè)中增速最快。德業(yè)股份、固德威、禾望電氣、科士達(dá)在海外市場也表現(xiàn)亮眼。
儲能逆變器出貨量方面，德業(yè)股份H1出貨29.97萬臺，營收25 億元，同比增長291.8%；固德威H1出貨11.94萬臺，占比總營收28.47%；錦浪科技H1儲能逆變器收入為3.119億元，占比總營收9.59%。正泰電器H1儲能與逆變器業(yè)務(wù)營收5.9億元，同比增長46.58%，占比3.6%。此外，固德威儲能電池銷量約為240.38MWh，德業(yè)股份儲能電池營收達(dá)到4.38億元，成為新的利潤增長點(diǎn)。
科士達(dá)上半年新能源光伏及儲能業(yè)務(wù)實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入14.97億元，同比增長290.96%。禾望電氣上半年儲能裝機(jī)已超過歷年累計(jì)總和。祥鑫科技儲能及光伏逆變器業(yè)務(wù)穩(wěn)步提升。
需要注意的是，固德威、德業(yè)股份、禾望電氣、科士達(dá)、正泰電器等企業(yè)的儲能業(yè)務(wù)在其總營收中占比還相對較小。
逆變器企業(yè)中，古瑞瓦特儲能業(yè)務(wù)占比較高，2022年已達(dá)40.3%。在5月底，古瑞瓦特傳出消息，由于市場環(huán)境充滿挑戰(zhàn)，推遲了上市計(jì)劃，且據(jù)外媒報(bào)道，古瑞瓦特計(jì)劃上市募資規(guī)模較去年計(jì)劃的10億美元降至3~4億美元。
隨著海外戶用儲能市場的降溫，行業(yè)淘汰賽也在加速開啟。加之階段性IPO節(jié)奏收緊影響，或許也意味著部分企業(yè)的上市之路將再添波折。而在當(dāng)前搶位置、卡賽道的關(guān)鍵時(shí)間節(jié)點(diǎn)，能不能成功沖刺IPO獲得融資，也許將成為企業(yè)是否能在激烈競爭中存活的關(guān)鍵。
市場競爭加劇，戶儲企業(yè)四大應(yīng)變之道
新入局者激增疊加下游需求偏弱，戶用儲能市場競爭加劇，毛利率下降，躺著賺錢的日子正在一去不復(fù)返。眼看著市場進(jìn)入“紅海”，賽道企業(yè)大多從以下幾個(gè)方面應(yīng)變：
一、逆變器企業(yè)加快一體化布局，提升產(chǎn)品毛利率
戶用儲能是核心為電池+逆變器的光儲系統(tǒng)。其中，逆變器企業(yè)由于掌握了渠道與品牌優(yōu)勢，在產(chǎn)業(yè)鏈中占據(jù)了主導(dǎo)地位。
而從逆變器企業(yè)融資及擴(kuò)產(chǎn)布局來看，走向一體化，成為了眾多企業(yè)的不二之選。電池在儲能系統(tǒng)中占比45~50%，相關(guān)布局有助于進(jìn)一步提升產(chǎn)品毛利率。通潤裝備、德業(yè)股份、古瑞瓦特、固德威、艾羅能源、沃太能源、麥田能源皆瞄準(zhǔn)了儲能電池及系統(tǒng)業(yè)務(wù)。
二、拓展業(yè)務(wù)領(lǐng)域：瞄準(zhǔn)工商業(yè)儲能及大儲市場
面對海外戶儲市場增速放緩的現(xiàn)實(shí)，戶用儲能企業(yè)紛紛將目光轉(zhuǎn)回了國內(nèi)市場，快速增長的工商業(yè)儲能，以及大型儲能市場也就成為了必然選擇。
幾乎所有戶儲企業(yè)都推出了工商業(yè)儲能解決方案，派能科技、大秦?cái)?shù)能、科士達(dá)、固德威、古瑞瓦特、德業(yè)股份、三晶電氣、沃太能源、錦浪科技、首航新能源等企業(yè)已先后發(fā)布了工商業(yè)儲能一體機(jī)/柜。沃太能源IPO募資擬建的項(xiàng)目也包括年產(chǎn)4000套工商業(yè)儲能項(xiàng)目產(chǎn)業(yè)園。
大型儲能市場是國內(nèi)儲能企業(yè)的兵家必爭之地，2023年已有多家戶儲企業(yè)推出了大儲新品。其中，首航新能源在今年5月發(fā)布了集中式儲能系統(tǒng)解決方案SOFAR Power Master，固德威也推出了UTILITY SOLUTIONS地面電站解決方案。此外，派能科技正在著力突破大型儲能系統(tǒng)市場，已于2022年底推出了大容量長壽命鋁殼儲能電池并成功實(shí)現(xiàn)商用。
三、布局新技術(shù)：鈉電池與固態(tài)電池未來可期
戶用儲能企業(yè)將目光看向了鈉電池與固態(tài)電池。
早在2022年1月，全球首款鈉離子電池家用儲能系統(tǒng)正式亮相拉斯維加斯CES展。該產(chǎn)品由BLUETTI（德蘭明海）公司設(shè)計(jì)，搭載了中科海鈉自主研發(fā)的鈉電池。
派能科技與華為則通過控股子公司布局鈉電池。3月3日，派能公告稱全資子公司中興派能擬于江蘇省建設(shè)1GWh鈉離子電池項(xiàng)目，總投資2.2億元，預(yù)計(jì)建設(shè)周期6個(gè)月。6月9日，派能科技宣布入股眾鈉能源。派能科技鈉電池產(chǎn)品已獲得美國UL、國際IEC、德國萊茵T V等權(quán)威認(rèn)證，目前正加速實(shí)現(xiàn)戶用儲能、工商業(yè)儲能產(chǎn)品示范，已經(jīng)與眾多客戶達(dá)成測試意向。
2022年4月，中科海納新增股東哈勃科技（華為旗下），認(rèn)繳出資額413萬元，股份13.3%，成為中科海納第三大股東。
2023年2月，大秦新能源與海四達(dá)共同簽署了《戰(zhàn)略合作框架協(xié)議》，將就鋰離子電池和鈉離子電池在戶用儲能系統(tǒng)和工商業(yè)儲能系統(tǒng)的應(yīng)用展開深度交流和研發(fā)合作。
鵬輝能源7月宣布鈉電池大規(guī)模量產(chǎn)，該公司與一些客戶正在嘗試將鈉離子應(yīng)用到戶用儲能領(lǐng)域。遠(yuǎn)東電池亦透露，預(yù)計(jì)年底或者明年正式推出鈉離子電池戶用儲能系統(tǒng)。
此外，半固態(tài)電池方面，2022年8月，Zendure征拓舉行了家庭儲能新品SuperBase V年產(chǎn)7萬臺生產(chǎn)基地量產(chǎn)啟動儀式，SuperBase V采用半固態(tài)電池，可定制容量范圍為6.4kWh至64kWh。同月，海博思創(chuàng)也針對戶用、儲能電站及工商業(yè)等不同應(yīng)用場景研發(fā)出新一代HyperSafe系列固態(tài)電池儲能系統(tǒng)產(chǎn)品。
四、開辟新市場：看向美國、南非、東南亞
作為歐洲之外的第二大市場，美國戶用儲能市場主要由特斯拉、Enphase、LG 、SolarEdge、SMA America等海外巨頭瓜分，其中特斯拉市場份額過半，陽光電源2022年份額約3%，且正在不斷擴(kuò)大。
中國戶儲企業(yè)正在爭相涌入美國市場。在9月的RE+北美展上，超過100+中國儲能企業(yè)亮相，其中三晶電氣、麥田能源等企業(yè)還展出了專為美國市場定制化研發(fā)的儲能產(chǎn)品。值得注意的是，中國企業(yè)大多通過代工進(jìn)入美國市場，而要真正立足，不僅需要硬件設(shè)備“給力”，還亟需結(jié)合虛擬電廠等新技術(shù)提升“軟實(shí)力”。
非洲與東南亞由于電力基礎(chǔ)設(shè)施落后薄弱，具有較大的下沉市場。
德業(yè)股份在半年報(bào)中提到，2023年上半年南非電力緊缺，戶用儲能需求暴增，公司儲能逆變器收入大幅增長，目前已設(shè)立南非、德國海外子公司加強(qiáng)當(dāng)?shù)厥袌龅纳疃韧茝V。
鵬輝能源7月16日表示，公司戶儲電芯絕大部分應(yīng)用場景在海外，在南非市場進(jìn)展不錯，戶儲已經(jīng)賣得很好，大儲近期估計(jì)也會有收獲。博力威9月14日也提到，上半年，南非儲能市場迎來大爆發(fā)，公司的戶儲業(yè)務(wù)實(shí)現(xiàn)了高增長，但伴隨著越來越多的儲能廠商涌入，南非儲能市場競爭也在加劇。錦浪科技則針對南非、東南亞市場推出了獨(dú)立電源加強(qiáng)版儲能逆變器新品。
在東南亞，已有科士達(dá)、古瑞瓦特、首航新能源、陽光電源、固德威、錦浪、德業(yè)、上能電氣、古瑞瓦特、禾邁等逆變器企業(yè)在東南亞設(shè)廠或成立分公司建立銷售渠道。電池環(huán)節(jié)，寧德時(shí)代、億緯鋰能、蜂巢能源、國軒高科、蔚藍(lán)鋰芯等也各自在泰國、越南、馬來西亞等地建立工廠。
對于這些企業(yè)來說，這一方面可以就近打入東南亞市場，另一方面可以“繞行”IRA法案，從而進(jìn)擊全球市場。
