周末唯一的重磅新聞就是習(xí)總書(shū)記關(guān)于2030年風(fēng)光裝機(jī)量的規(guī)劃，1200GW以上。
所有媒體的梳理我們做了一遍，13家的標(biāo)題中性，2家正面，1家極為負(fù)面。極為負(fù)面的那家把光伏制造業(yè)企業(yè)、金融市場(chǎng)的心聲給說(shuō)出來(lái)了：“每年73GW光伏風(fēng)電，扣除風(fēng)電30GW，光伏才43GW，遠(yuǎn)低于上周的70-90GW的預(yù)期，也遠(yuǎn)低于隆基鐘寶申預(yù)測(cè)的400GW”。
那么，到底“1200GW以上”是高于預(yù)期還是低于預(yù)期？
我的觀點(diǎn)是：
（1）從數(shù)字上看，1200GW扣除470GW以后再除以10，光伏測(cè)試網(wǎng)的計(jì)算沒(méi)有問(wèn)題。
（2）“以上”兩個(gè)字是很重要的！包含了從2000GW到3000GW甚至更高水平的各種可能性。
（3）從十二五、十三五的歷史發(fā)展看，由于光伏降本的實(shí)際速度遠(yuǎn)超出規(guī)劃時(shí)的預(yù)期，最終的裝機(jī)量也遠(yuǎn)遠(yuǎn)超出預(yù)期。但隔壁鄰居（核電）則存在著“十三五規(guī)劃到58GW，實(shí)際到2020年10月才50GW”的情況。因此，規(guī)劃的高低，確實(shí)不代表什么。只能代表基于當(dāng)前情況所作出的一種估計(jì)。如果光伏發(fā)展的好，可以遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過(guò)1200GW，做到2000GW、3000GW都是有可能的。光伏如果自身發(fā)展的不好，做不到1200GW也是可以的。
（4）本次習(xí)總書(shū)記的發(fā)言，是對(duì)9月22日在聯(lián)合國(guó)大會(huì)發(fā)言的重要“細(xì)化”。9月22日習(xí)總書(shū)記提到“二氧化碳排放力爭(zhēng)于2030年前達(dá)到峰值，努力爭(zhēng)取2060年前實(shí)現(xiàn)碳中和”。而這次提到了具體的實(shí)現(xiàn)路徑和方法。那就是“森林蓄積量將比2005年增加60億立方米，風(fēng)電、太陽(yáng)能發(fā)電總裝機(jī)容量將達(dá)到12億千瓦以上。”因此，提到了兩個(gè)重要的方向：a）植樹(shù)造林，b）風(fēng)光儲(chǔ)。
在SOLARZOOM新能源智庫(kù)看來(lái)，2060碳中和的最終實(shí)現(xiàn)方法不僅僅是風(fēng)光儲(chǔ)和植樹(shù)造林，還包括節(jié)能減排、限制能源消費(fèi)、碳捕捉技術(shù)。但在實(shí)現(xiàn)2060碳中和的5大方法中，確實(shí)是風(fēng)光儲(chǔ)和植樹(shù)造林的效果最好。這與習(xí)總書(shū)記的講話內(nèi)容高度一致。
在SOLARZOOM新能源智庫(kù)看來(lái)，從3年以上的角度看，風(fēng)光儲(chǔ)的效果遠(yuǎn)好于植樹(shù)造林，原因是：
a）植樹(shù)造林是出現(xiàn)了排放再去吸收二氧化碳，而風(fēng)光儲(chǔ)是通過(guò)替代煤油氣直接避免排放的產(chǎn)生，是“治本之策”。
b）風(fēng)光儲(chǔ)能產(chǎn)生能源供給，而植樹(shù)造林不能生產(chǎn)能源。
c）風(fēng)光儲(chǔ)的土地利用率更高。每1平方公里可以實(shí)施200MW風(fēng)光儲(chǔ)，減排28.8萬(wàn)噸/年二氧化碳，而植樹(shù)造林的減排效果是3.65萬(wàn)噸/年。因此風(fēng)光儲(chǔ)的減排效果比植樹(shù)造林高7倍多。
但由于當(dāng)前我國(guó)距離“風(fēng)光儲(chǔ)平價(jià)上網(wǎng)”還有一步之遙，目前的光伏、風(fēng)電系統(tǒng)成本如果每W配置0.1-0.5Wh的儲(chǔ)能，經(jīng)濟(jì)性上還略差一些。但只需要光伏、風(fēng)電再降本0.3-0.5元/W（或者殺利潤(rùn)），即使儲(chǔ)能電池不再降價(jià)，風(fēng)光儲(chǔ)的經(jīng)濟(jì)性也必然能在十四五做到。
因此，在當(dāng)前時(shí)間點(diǎn)上去看，國(guó)家基于當(dāng)前的信息（風(fēng)光儲(chǔ)的平價(jià)還沒(méi)有達(dá)到）作出通過(guò)“風(fēng)光儲(chǔ)+植樹(shù)造林”兩條腿走路的戰(zhàn)略選擇，既科學(xué)又審慎，非常合理。
（5）光伏產(chǎn)業(yè)和金融市場(chǎng)過(guò)于浮躁了。如果整天將精力花在打聽(tīng)政策或游說(shuō)政策上，無(wú)益于產(chǎn)業(yè)的發(fā)展。唯一有用的事情是快速降本！
在SOLARZOOM看來(lái)，風(fēng)光儲(chǔ)降本的方式有7種。在十四五期間最優(yōu)的、不犧牲利潤(rùn)的降本就是“每W發(fā)電量的提升”。這其中包括了發(fā)展HJT電池技術(shù)（從而在同等W數(shù)下，可以提升5-12%的發(fā)電量），發(fā)展雙面組件、跟蹤支架，也包括了電站運(yùn)維的精細(xì)化。
但在2020年下半年，金融市場(chǎng)和光伏產(chǎn)業(yè)共同完成了第6項(xiàng)降本（制造業(yè)企業(yè)充分競(jìng)爭(zhēng)）的前半部分。具體看來(lái)，金融市場(chǎng)的狂歡造就了光伏制造業(yè)企業(yè)瘋狂的權(quán)益、類(lèi)權(quán)益再融資。截止11月末各大光伏制造業(yè)企業(yè)已經(jīng)合計(jì)權(quán)益、類(lèi)權(quán)益融資近300億元，而近期通威的59.8億增發(fā)又已完成。這些權(quán)益和類(lèi)權(quán)益融資如果全部完成并且按照30:70的比例配置銀行貸款，可以投放2000億元，用于200GW的全產(chǎn)業(yè)鏈擴(kuò)產(chǎn)。而事實(shí)上，2020年以來(lái)的全產(chǎn)業(yè)鏈擴(kuò)產(chǎn)，正是2011年以來(lái)最為嚴(yán)重的一年（十年以來(lái)最大的一次擴(kuò)產(chǎn)），2020年四季度，也是過(guò)去近38個(gè)季度以來(lái)最瘋狂的一個(gè)季度。因此，金融市場(chǎng)的瘋狂，給光伏制造業(yè)企業(yè)提供了一次“免費(fèi)超車(chē)”的機(jī)會(huì)。只要是上市公司，利用好了二級(jí)市場(chǎng)，講好了故事，就能融資，就能擴(kuò)產(chǎn)，市場(chǎng)份額、市場(chǎng)地位就能上升。如果產(chǎn)能過(guò)剩了，反正是大家一起擴(kuò)產(chǎn)的，大家一起死。但如果不抓住2020年下半年的機(jī)會(huì)，市場(chǎng)份額一定下滑，現(xiàn)在就是個(gè)死。因此，整個(gè)光伏制造業(yè)所有的龍頭企業(yè)，共同實(shí)施了一次“個(gè)體理性+集體的非理性”。但對(duì)于國(guó)家和產(chǎn)業(yè)發(fā)展而言，本次十年一遇的瘋狂擴(kuò)產(chǎn)，則會(huì)在2021年的“下半場(chǎng)”帶來(lái)極好的“殺利潤(rùn)”降本——由于硅料、硅片、電池、組件、玻璃的全面過(guò)剩，而將產(chǎn)業(yè)鏈將近0.5元/W的利潤(rùn)全部釋放出來(lái)，恰好完成風(fēng)光儲(chǔ)平價(jià)所需要的最后降本。只是這種降本，對(duì)于股東而言是極為糟糕的。
在SOLARZOOM新能源智庫(kù)看來(lái)，真正有意義的降本，并不是這種全產(chǎn)業(yè)鏈集體瘋狂式的擴(kuò)產(chǎn)和殺利潤(rùn)降本，而是理性的降本。在十四五期間，最有價(jià)值的降本，則是HJT電池技術(shù)。HJT電池技術(shù)發(fā)展到2020年12月，已經(jīng)確定性的可以通過(guò)“高精串焊+銀包銅+半片大片薄片”實(shí)現(xiàn)最后的降本，在2022年中與PERC技術(shù)在生產(chǎn)成本上完全打平。屆時(shí)，HJT技術(shù)便可以其高出PERC約1.5%以上的轉(zhuǎn)換效率，和5-12%點(diǎn)同等W數(shù)下的發(fā)電量增益，獲得額外0.30元/W以上的降本。這種降本，可以實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)，可以持續(xù)發(fā)展，故而有利于產(chǎn)業(yè)的健康。
（6）十四五期間，完全有可能出現(xiàn)新一輪的“地方政府投資沖動(dòng)”。因此，1200GW確實(shí)并非是2030年的天花板。
地方政府投資沖動(dòng)的前提是：政治上高度認(rèn)可風(fēng)光儲(chǔ)，風(fēng)光儲(chǔ)平價(jià)從而可以降電價(jià)，拉動(dòng)GDP和就業(yè)。這三個(gè)條件中，第一個(gè)條件已經(jīng)完成，第二個(gè)條件在2022年左右可以完成（PERC產(chǎn)業(yè)鏈殺利潤(rùn)，HJT產(chǎn)業(yè)鏈降低生產(chǎn)成本），第三個(gè)條件通過(guò)各地投資HJT全產(chǎn)業(yè)鏈可以完成。因此，在SOLARZOOM看來(lái)，2030年達(dá)到3000GW的風(fēng)光保有量是完全沒(méi)有問(wèn)題的。
【注：基于SOLARZOOM測(cè)算，已經(jīng)考慮的電力約束問(wèn)題、空間約束問(wèn)題、利益集團(tuán)約束問(wèn)題，在2030年的限電率仍然可以控制在6%以?xún)?nèi)，而儲(chǔ)能的配置比例須上升到1W：5Wh，通過(guò)降本，不斷的消化限電率的上升和儲(chǔ)能配置比例的上升；詳見(jiàn)《發(fā)電側(cè)實(shí)現(xiàn)2060碳中和目標(biāo)的深度推演——馬弋崴 2020-10-11》http://note.youdao.com/noteshare?id=31a71c3980d69ca1f3f9b5dfe1995cbd&sub=AAC4A9163579419C95D5001C146245CE】
對(duì)于風(fēng)光儲(chǔ)行業(yè)而言，需要在2022年風(fēng)光儲(chǔ)全面（動(dòng)態(tài)）平價(jià)后，不斷向國(guó)家游說(shuō)政策，將更多的土地釋放給減排效果超出植樹(shù)造林7倍以上的風(fēng)光儲(chǔ)。從而解決東部地區(qū)土地供應(yīng)不足的問(wèn)題。
（7）2021年是需要非常謹(jǐn)慎的一年。2021年不僅產(chǎn)能?chē)?yán)重過(guò)剩，全球需求也將大概率低于170GW的預(yù)期水平。理由如下：
a）國(guó)內(nèi)2020年競(jìng)電價(jià)，有3分補(bǔ)貼，2021年平價(jià)沒(méi)有補(bǔ)貼。變相降價(jià)0.03元/kWh。如果保持IRR不變，組件價(jià)格須下降0.35元/W方可達(dá)到。同時(shí)2021年開(kāi)始，各地要求配置儲(chǔ)能（作為成本項(xiàng)），故而還要光伏組件再降價(jià)。如果光伏組件不降價(jià)，則國(guó)內(nèi)平價(jià)的需求不釋放。因此，在制造業(yè)企業(yè)與運(yùn)營(yíng)商的博弈中，最終還是制造業(yè)企業(yè)埋單。
b）海外的疫情存在著“第二波”影響。海外疫情的第一波影響，是通過(guò)瘋狂釋放流動(dòng)性加以克服的。美國(guó)、日本、歐洲的運(yùn)營(yíng)商主體評(píng)級(jí)好，自然在全球流動(dòng)性的瘋狂釋放中獲益。但如果中國(guó)除外的海外經(jīng)濟(jì)在2021年繼續(xù)因?yàn)橐咔榈囊蛩囟３重?fù)增長(zhǎng)，則用電量增速何在？電力新增裝機(jī)量何在？光伏新增裝機(jī)量何在？
上述這些問(wèn)題，在2020年下半年光伏制造業(yè)企業(yè)、金融市場(chǎng)的瘋狂下是不會(huì)被人提及和深度思考的，但切實(shí)構(gòu)成了2021年的巨大的風(fēng)險(xiǎn)。在美好的十四五、2060碳中和面前，光伏產(chǎn)業(yè)如何度過(guò)即將到來(lái)的2021年。值得我們每一個(gè)光伏人深思。
最后，我們的結(jié)論是：
2030年1200GW不是天花板，3000GW風(fēng)光裝機(jī)保有量完全可能實(shí)現(xiàn)！
